Обзор рынков подготовили аналитики Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).

Валютный рынок

Курс нацвалюты к доллару завершил торги вторника заметным укреплением на фоне ревальвационной динамики рубля и приостановки коррекции на рынке нефти. По итогам торгов вторника на KASE курс по паре USDKZT опустился до 516,01 тенге за доллар (-7,35 тенге) при повышении объёма торгов до 347,2 млн долларов (+123,8 млн). Рост торговой активности может быть в т.ч. обусловлен подготовкой игроков рынка к продолжительным выходным в стране.

На сегодняшней сессии пара USDKZT (10:40 ALA) торгуется на уровне 514,75 тенге за доллар.

Диаграмма 1. USDKZT

Денежный рынок

Индикативные ставки денежного рынка во вторник показали разностороннее изменение: TONIA – опустилась с 14,92 до 14,87%, но SWAP-1D – выросла с 10,06 до 11,70%. В то же время на недельных депозитах в Нацбанке было размещено 1,9 трлн тенге (100% спроса) при доходности 15,25%. Открытая позиция по операциям НБРК за счёт роста изъятия ликвидности через депозитные операции увеличилась до ~7,5 трлн тенге задолженности перед рынком.

Фондовый рынок

Индекс KASE по итогам торгов вторника снизился до 5 488,8 пункта (-0,26%). Основным драйвером этого снижения выступили акции Казатомпрома (-1,1%) и Air Astana (-0,7%). При этом новостной фон был нейтральным. Соответственно, такое движение могло происходить под влиянием фиксации прибыли и ребалансировки портфелей перед завершением очередного квартала и года.

Нефть

По итогам торгов вторника цены на нефть Brent выросли до отметки 73,6 доллара за баррель (+1,3%) при слабой активности торгов перед рождественскими выходными. Поддержку рынку могли оказать данные о снижении запасов нефти (-3,2 млн баррелей) и бензина (-2,5 млн баррелей) в США.

Рисковые активы

В условиях «тонкого» рынка (торги проводились только в первую половину дня и будут закрыты сегодня) ключевые американские фондовые индексы завершили предрождественские торги в пределах 0,9-1,4%. Во многом это связывают с реинвестированием полученных бонусов и общерыночным оптимизмом, общеизвестным как «ралли Санта-Клауса». Напомним, с 1950 года в период пяти последних торговых дней уходящего года и первых двух нового (сезон «ралли Санта-Клауса») S&P 500 в среднем рос на 1,3%.

Отдельно отметим и укрепление российского рубля: курс USDRUB во вторник снизился до 99,87 рубля за доллар (-1,74 рубля) на фоне подготовке российских экспортеров к последним налоговым выплатам года. Напомним, что в текущем месяце единый день налоговых выплат был перенесен с 28-го на 25-е число. Соответственно, сегодня в бюджет РФ должны быть перечислены налог на прибыль, НДПИ, акцизы и страховые взносы.

Диаграмма 2. USDRUB:

Защитные активы

В безрисковых инструментах наблюдалась околонулевое изменение, поскольку торговая активность, как правило, падает (инвесторы берут отпуска, подводят итоги года).

Тенге и рубль вновь слабеют

ЕЦБ и Нацбанк Швейцарии снизили ставки, на очереди Федрезерв

Парад заседаний центробанков определит рыночный сентимент до конца года